来到阴府，阎王将瓜哥魂魄还其形影。又闻唐僧地狱之期已满。真是三喜临门，皆大欢喜。悟空瓜哥便去地狱接唐僧。早有白龙将唐僧接出，与潘金莲一道在地狱门口和他们相遇。大家欢天喜地，为此皆大欢喜的圆满结局大大高兴了一回。悟空问那潘金莲：“既已判你出地狱，何不赶紧投胎。在此磨蹭耽误，岂不毁了你的来世？”唐僧道：“她非要当面感谢你与瓜哥。”潘金莲便向悟空瓜哥分别拜了又拜。又拜唐僧白龙，阎王，陆判。施礼辞行，幽幽而去。复又回还，泣拜道：“奴家感恩戴德，世世铭记圣佛瓜哥，世世供奉瓜哥圣佛。”悟空瓜哥双双将其扶起，劝其速去寻求来世。金莲方一步三回头，依依不舍而去····
唐僧、悟空、白龙随瓜哥出地狱，来凡间瓜哥家中为其还魂。悟空、白龙隐身在瓜哥家里，遍寻瓜哥肉身不见。唐僧以化缘之名在村中打听。方知瓜哥已死，埋于荒郊野外。忙寻其墓。只见荒凉中有一新坟，碑书樊瓜子之墓。唐僧忙为其焚香供祭、烧纸诵经。悟空、白龙也拈香点烛，磕头叩拜。瓜哥扶碑痛哭。拉长声音，悲恸的为自己念起了祭文；
新葬瓜哥土一垄，几声鸦叫成孤冢。阴霾云骤沉沉暮，枯树傍依杂草丛。冷雨凄风谁相怜，奈河桥头无人送。意为神瑛历世劫，降珠仙泪未还侬。孤自身来形影只，枉来凡尘作情种。何人悲痛何伤泪，唯祭瓜哥恩义重。今为瓜哥哭一声，隐隐尘音杳无踪。追忆瓜哥泪眼朦，浮萍恋水随风动。泣涕瓜哥书祭文，莫为尘世陷花丛。伤心欲绝悼瓜哥，呜呼哀哉人悲痛······
伤感深处，瓜哥哭得肝肠寸断，催人泪下。并用双手疯狂的扒那坟墓。要把自己肉身挖出，悟空、白龙见了，也来帮着扒。正累得气喘吁吁，忽然狂风大作，把坟土吹走，露出棺材。瓜哥喜不自胜，忙去打开棺材。悟空、白龙也来帮忙。忽听得半空中传来一个极富磁性的声音：樊瓜子莫急。但见金光四射之处，佛祖如来现身云端之中。众人忙虔诚参拜。
佛祖谓唐僧道：“唐三藏，你居功自傲，漠视法旨、虚荣轻浮，擅收华而不实。外强中干之徒，致其命丧黄泉，取经路断。故罚尔于地狱受刑七七四十九天。受阴气侵蚀，除去佛身，今重回人间，不知在阴府可有所悟？”唐僧道：“禀佛祖，弟子悟得；不管为人为佛，成仙作神，当实际实在。”佛祖道：“尔果具慧根，既如此，可将功补过，即去西天求取《洗心经》”唐僧领法旨。如来又唤悟空：“斗战胜佛，且将解药交出。”悟空故作不解，装模作样的说：“佛祖说什么，小的不明白。”如来厉声道：“大胆泼猴，竟然戏弄王母。还在此装疯卖傻，该当何罪。”悟空吃了一吓，乖乖交出解药。佛祖命阿傩将解药送往天庭，对悟空说：“你大闹地府，戏弄天母，其罪难饶，今罚你除去佛身，护送你师父再往西行，将功赎罪”悟空连连点头。佛祖又向白龙：“你于地府协助悟空破地府刑官，助纣为虐，也当受罚，今将你仙气去除，仍旧做你师父脚力，向西天而行，以观后效。”白龙谢过佛祖。等待佛祖施法。
佛祖又对樊瓜子说道：“吾闻瓜哥为自己做的祭文，似对人生有所感悟，是厌世还是贪生？”瓜哥含泪道：“谁不贪生，谁不怕死，谁不想起死回生。”佛祖道：“既如此，何不快快还魂。”但见棺材盖自行移动打开，瓜哥如睡着一般。肉身完好无损”瓜哥魂魄刚要附向肉身。但听如来说：“你祭文之意，乃不舍凡尘，又何以不顾性命要去那天庭为那非亲非故的潘金莲申诉，险些不能还魂。命丧其间。”瓜哥道；“事有轻重缓急，我便不能还魂，不过一个孤魂野鬼，也强过潘金莲受地狱之苦。”如来道：“如此你魂不能回肉身，也不后悔。”瓜哥道：“吾珍爱生命，然事不由人，听天由命而已。”如来道：“你如此耽误时间，错过还魂，如何是好。”瓜哥闻言如梦方醒，忙附身**，却不能合二为一。瓜哥大惊，黯然失色。如来道：“既不能还魂，何不陪唐僧西天取经。”瓜哥喜不自胜：“只是我既不能降妖除魔，又不能挑担牵马。岂不拖累圣僧。”如来道：“大胆樊瓜子，身体发肤受之父母，不思回人间好好活一回，在父母膝下尽孝，却抛弃肉身，自顾想好事。”瓜哥道：“人生本是一次西行，出生便是踏上西行之路，其间所经历的酸甜苦辣，都是妖魔鬼怪。人一生得面对并与这些妖魔鬼怪战斗拼搏，方能走完人生。到达西天极乐。人间西行与陪圣僧西行，皆是一次修行。吾既已死，倘能为取经大业略尽绵力，也是一番作为”如来道：“你有悟性。具慧根，可作唐僧关文度牒，看尽西行艰难困苦。收于月复中脑内，传与后世。可为乐事？”瓜哥点头。如来又道：“不能还魂为人，可乐意？’瓜哥毫不犹豫，果断干脆的说：“乐意。”如来抿嘴而笑，微微点头。但见棺材中瓜哥肉身忽然醒来，走近魂魄道：“你可放心去享受，我自在人间受苦等你。”如来道：“瓜哥既悟，何以婆婆妈妈，拖拖拉拉。”遂施风将瓜哥肉身吹于其家。瓜哥魂魄倒头拜向唐僧：“师父在上，受徒儿瓜哥一拜。”唐僧高兴，忙扶起瓜哥，瓜哥忽然不见。唐僧手里捧着关文度牒。佛祖道：“此乃你新徒樊瓜子，你可好生保管。”唐僧欢喜地揣入怀中。
如来又对悟空白龙说：“你们师父在地狱去除佛身，乃是最享受的，如今你们却要本座施法，方是痛苦，不知谁先来。”悟空听了，却要看是如何痛苦，便道：“我是师兄，自然得礼让三先，不能给师弟抢，还是师弟先来。”白龙踏实，恭敬不如从命。如来便为其施法除仙身，双手合十，口中念念有词，白龙喊痛叫疼，满地打滚；如来咒语越念越紧，白龙剧痛难忍，现了原形，咆哮嚎叫、冲天入地；龙爪乱抓时，鳞甲月兑落；龙尾狂扫处，乱石飞滚。白龙痛得无法自拔，从天而降，龙头直接栽入地中，插进半截身子。龙尾一璇，又将整个身子拔出，但见尘土飞扬，碎石冲飞。却见龙尾一卷，一参天大树，竟被齐刷刷地拦腰扫断。白龙又一头扎入海中，撕裂狂啸，又见海水翻腾，浪涛冲天。白龙痛得抓狂发疯，从海里冲向天空。一下摔倒在地，浑身是伤，血流如注，鳞甲满地·····真正的不死月兑层皮。悟空见状，目瞪口呆，半响方惊恐地说：“哇，不是吧，这么夸张；这么恐怖。”但见此时白龙已是临死之状。佛祖微微笑道：“白龙已除神骨，回归本位，已非天龙八部马，乃是白龙马。可随唐僧西天取经。”说完，吹了一口仙气，白龙伤势全无，精神饱满。谢过佛祖，化作白马，站在唐僧身旁。
如来对悟空道：“斗战胜佛，现在该为你剔除佛性，降为行者悟空了。”悟空诚惶诚恐地说：“佛祖，你这样折腾，是否有点太痛苦，太惨烈了。”如来道：“此乃为你月兑胎换骨，比那抽筋剥皮更为厉害，岂有不痛之理。”悟空嬉皮笑脸的小声央求道：“佛祖可不可以为我减轻一点点痛苦。”试探着说：“要不，打个对折。”佛祖笑道：“你这猴头，好生无礼，大闹地府时为何不打五折呢，戏弄王母娘娘时又怎么不打五折呢？如今闯下大祸，丢了佛身，却来讨价还价。真是岂有此理。”悟空厚着脸皮说：“我看白龙师弟，真是惨不忍睹，你就网开一面，饶我一回，少给点痛苦吧。”如来正色道：“大胆泼猴，英雄一世，竟叫苦喊痛。成何体统。”悟空挺直腰板，铿锵的说：“俺老孙刀劈斧砍，雷击火烧，从不皱一下眉头，只是此番为正义公理，一时冲动犯错，受如此残酷之痛，心有不甘。”说着又苦苦哀求，死缠烂打的非要佛祖为其减轻痛苦。如来觉得他甚是可爱。却爱莫能助的说：“实不相瞒，剔除佛性，疼痛无法减轻，否则便无法剔除。”悟空耍赖道：“既如此，干脆让我到地狱经历七七四十九天，去超度恶魂，也可去佛性。”如来道：“万勿得寸进尺，你去地狱，惹事生非，如何超度恶魂。倘耽误取经，如何是好？”悟空无言以对。但听如来说：“面对现实吧，你的痛苦比白龙有过之而无不及。”说完便开始施法念咒。
悟空只觉头痛欲裂，抱头直冲云霄，在空中哀嚎翻滚，捶胸顿足。如来越念越快，悟空痛得撕心裂肺，承受不住，将那脑袋在半空中向地面一块巨石一头撞去，那巨石中如同埋满了炸药被引爆，轰然迸裂，浓烟滚滚，碎块飞溅。悟空头上血流如注。壮烈壮观。然悟空越加觉得痛不欲生，又将那头向一小山顶撞去，轰然之声，那山顶竟被悟空脑袋削平。悟空剧烈疼痛，狂飞乱舞，遇树折腰、碰土扬尘、撞石爆轰，真正一个生不如死。咬牙切齿，也无济于事。可怜的齐天大圣，斗战胜佛，此刻却只有自残的份，拼命地扯自己的猴毛；狠心地撕身上的肉。以痛制痛。抓烂一块块肉，血淋淋伤痕累累；扯掉一撮撮毛，凄切切可怜巴巴。
即将功成之际，最最痛苦之时。如来咒念**，悟空痛至脊髓，疼及心脾。恨不得一死了之，鬼哭狼嚎般的大叫：“杀了我吧。”那声音响彻大地，直冲云霄，回旋于地府。悟空一面叫一面将头向那大山山腰撞去，厚厚的山腰，竟被悟空子弹般穿过，穿出一条几里长的隧道。煞是了得。
再看那悟空，已精疲力竭。在山石冲裂，尘土飘散中飘飘然，晃悠悠的落入山下深涧中，昏厥不省人事。如来停了念咒，用手轻轻摆动，只见悟空身体缓缓向上移动，飘落在唐僧跟前。唐僧见悟空遍体鳞伤。浑身是血，平静地躺在自己眼前，已经没有生命。不禁黯然神伤，悄悄落泪。为悟空念经祷告。白龙在一旁也悲从中来，泪眼婆娑。佛祖含笑道：“尔等何以伤悲，且让孙行者休息片刻，说完又念念有词。念毕，从云端中伸手往悟空身上一抹。但见悟空全身霞光四射。血迹消失，伤痕痊愈，恢复如初。眼睛睁开，跳将起来，精神抖擞，活月兑月兑一个刚出世的美猴王。
佛祖道：“你等师徒也历经月兑胎换骨之苦，已具至纯至善之心。便可上路，去西天求取真经。”师徒倒头拜谢。”早不见了佛祖踪影。只听半空中传来声音；切记，每个人都得为自己的所作所为付出相应的代价。
“弟子铭记在心。”师徒在三对空而拜。收拾行李，往西而行。